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永久資本

尋求新的前沿公司以開拓多元化的產品組合,接觸新的投資者類型,籌集資本

世界領先的資產管理人都向德杰尋求完善的法律建議和整合的法律法規服務,協助他們推進實施關鍵的永久資本戰略。

我們的跨學科永久資本律師團隊深入瞭解最新趨勢和發展動態、最新法規限制、市場狀況和內部人士對法規遵從性的觀點。我們代表的客戶來自廣泛的另類投資平臺、投資管理公司(包括商業發展公司(BDC)、封閉式基金、不動產投資信託(REIT)和其他永久資本工具),以及為此類公司提供服務的金融仲介。

在寥寥數家在擔保債務憑證(CLO)、企業信貸戰略和支配此類金融事務的歐盟法律方面擁有經驗的律師事務所中,德杰是其中之翹楚。此外,我們還是其中的行業先驅,為BDC和其他永久資本事務所制定不觸犯《多德弗蘭克法案》風險自留新要求的融資結構。

客戶經常就解決特定業務需求所需的適當資金結構向我們尋求法律建議,例如在BDC、傳統CEF或私營或境外私營結構中,究竟哪一種方式將成為加速實現融資目標的最有效的途徑。我們在BDC方面尤為擅長,從1980年合法之時便已開始運用此結構。

提升全球知名度

德杰在永久資本領域的實力和成績享譽全球。我們獲得了《Creditflux》卓越名單市場調查“最佳法律服務事務所”(2015-2016年)和《私人債務投資者》“年度律師事務所 – 美洲地區”的獎項,還進入了“年度律師事務所 – 歐洲地區”的決選名單(2016年)。《Alt Credit Intelligence》在2015年歐洲服務獎和2016年美國服務獎評選中授予我們“總體類最佳律師事務所”獎項。

重點領域

投資管理

在全球20家頂尖的全球資產管理公司中,德杰為其中的18家提供服務。我們的許多投資管理律師曾是公司內部法律顧問或曾在監管機構擔任重要的職位,他們在組織和登記的各個方面為客戶提供指導,協助客戶制定和實施合規與監管程式。

基金設立

德杰為保薦人和機構投資者設立跨所有主要資產類別、地點和結構的基金提供法律建議,尤其關注稅務效率和市場條件。我們提供建議的範圍涵蓋基金的設立和長期營運事務,包括相關分配、共同投資和合規事宜。

全球金融

德杰的全球金融律師為另類資本貸款人(例如BDC和其他另類資本客戶)提供複雜融資方面的法律建議,通常涉及CLO、設立風險自留資本、定期融資貸款和結構化定期融資、資產抵押貸款(ABL)迴圈貸款、總收益互換和主經紀商融資貸款。其中許多BDC和另類資本客戶在面對債務投資(包括一級貸款、二級貸款、夾層貸款、統包融資和ABL融資)時也向我們尋求法律建議。

私募股權和並購

德杰經常代表戰略和金融買家和賣家規劃、談判和執行有關資產管理的複雜交易。我們重點制定成功的交易結構,確保執行加速上市戰略,保護客戶在交易各個環節的利益。

資本市場

永久資本客戶及其承銷商委託我們處理其所有資本市場交易,包括首次公開上市(IPO)和後續發行、股票認購權發行、優先股發行和債務管理交易。我們成功且富有成效地指導永久資本客戶完成創新且精密的交易,協助他們靈活地獲取通過其他方式可能無法獲取的資產。

跨境登記和分配

德杰擁有一支由60名律師組成的團隊,主要關注歐洲基金(包括UCITS)的結構、設立、批准、稅務和管理。我們代表60多個UCITS基金聯合體(由600多個基金構成)處理跨境登記和分配事宜,包括在30多個國家/地區進行公開登記和在120多個國家/地區進行私人配售。

基金法規的執行和訴訟

當永久資本客戶面臨不利處境時,德杰提供全面的法律服務,從為針對SEC和FCA的全球監管調查提供建議,到在高風險集體訴訟、證券和衍生產品訴訟以及商業爭議中提供抗辯服務。

稅務和 ERISA

我們的律師為BDC、投資信託、開放式基金和封閉式基金、交易所買賣基金(ETF)、交易所買賣產品(ETP)、變額保險基金和其他另類投資基金及其投資顧問和董事會/受託人提供複雜稅務問題方面的法律建議。我們還代表多家投資顧問和基金聯合體處理ERISA問題和項目,為另類投資產品保薦人提供廣泛的ERISA建議。

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